北京整顿工作拉开，各交易所能否平安过关？

admin

2016年7月，由北京市金融工作局牵头、各部门配合落实，对全市9家邮币卡交易平台展开现场摸底调查工作，了解市场是否存在潜在风险。9家平台包括福丽特、中艺、金马甲、汉唐、北京邮票交易中心、国版阿凡提主题文化交易平台、北文中心、北京新传德国际版权交易中心邮币卡交易平台和新华金融信息交易所-艺术品交易平台。

　　邮币卡电子盘自2013年出现至今，经过3年的迅猛发展，交易平台也出现了爆发式的增长。各种背景性质、各种资质，名目众多，鱼龙混杂，在经营过程中也是花样百出，乱象丛生，此次北京市金融工作局牵头率先进行地方交易所调查整改，可谓是邮币卡市场的一场及时雨。

　　据了解，北京市金融工作局今年六月初给北京市相关交易所正式下发《关于要求交易场所履行变更审批程序有关事宜的通知》。通知中规定了交易所相关审批程序需符合《国务院关于清理整顿各类交易场所切实防范金融风险的决定》、《国务院办公厅关于清理整顿各类交易场所的实施意见》和《管理办法》。

　　其实，早在2011年国务院办公厅就发布了《国务院关于整顿各类交易场所切实防范金融风险的决定》(国发[2011]38号文件)，文件明确要求各级政府、各部委、各直属机构要明确分工，密切配合，健全交易所管理制度，严格执行管理程序，重视交易所不法交易活动存在的风险，积极稳妥推进清理整顿工作。

　　2012年，为进一步贯彻落实国发[2011]38号文件，国务院办公厅又发布了《国务院办公厅关于清理整顿各类交易场所的实施意见》(国发[2012]37号文件)，此文件对交易场所及其分支机构的清理整顿政策作了详细的说明。以下是清理整顿政策界限的详细内容：

　　违反下列规定之一的交易场所及其分支机构，应予以清理整顿。

　　(一)不得将任何权益拆分为均等份额公开发行。任何交易场所利用其服务与设施，将权益拆分为均等份额后发售给投资者，即属于“均等份额公开发行”。股份公司股份公开发行适用公司法、证券法相关规定。

　　(二)不得采取集中交易方式进行交易。本意见所称的“集中交易方式”包括集合竞价、连续竞价、电子撮合、匿名交易、做市商等交易方式,但协议转让、依法进行的拍卖不在此列。

　　(三)不得将权益按照标准化交易单位持续挂牌交易。本意见所称的“标准化交易单位”是指将股权以外的其他权益设定最小交易单位，并以最小交易单位或其整数倍进行交易。“持续挂牌交易”是指在买入后5个交易日内挂牌卖出同一交易品种或在卖出后5个交易日内挂牌买入同一交易品种。

　　(四)权益持有人累计不得超过200人。除法律、行政法规另有规定外，任何权益在其存续期间，无论在发行还是转让环节，其实际持有人累计不得超过200人，以信托、委托代理等方式代持的，按实际持有人数计算。

　　(五)不得以集中交易方式进行标准化合约交易。本意见所称的“标准化合约”包括两种情形：一种是由交易场所统一制定，除价格外其他条款固定，规定在将来某一时间和地点交割一定数量标的物的合约;另一种是由交易场所统一制定，规定买方有权在将来某一时间以特定价格买入或者卖出约定标的物的合约。

　　(六)未经国务院相关金融管理部门批准，不得设立从事保险、信贷、黄金等金融产品交易的交易场所，其他任何交易场所也不得从事保险、信贷、黄金等金融产品交易。

　　商业银行、证券公司、期货公司、保险公司、信托投资公司等金融机构不得为违反上述规定的交易场所提供承销、开户、托管、资产划转、代理买卖、投资咨询、保险等服务;已提供服务的金融机构，要按照相关金融管理部门的要求开展自查自清，并做好善后工作。

　　对邮币卡行业的相关清理整顿在业内呼声已久，从6月初正式下发的北京市交易所整顿通知，到由多个具有权威性和专业性的相关单位部门共同成立的检查小组，足见其重视程度。国发[2012]37号和国发[2011]38号两份文件对于此次摸底调查工作也颇具指导意义。

　　作为此次重点调查对象的9家邮币卡交易平台，可能会出现有人欢喜有人忧的局面，检查工作尚在进行，各交易所有没有按照文件要求严于律己、自我约束规范，哪家交易所能以过硬的业务水平和规范的经营行为通过此次整顿排查，很快就可以见分晓，检查结果也让我们十分期待。

　　此次北京市金融工作局对全市文化产权交易市场的整改工作进一步践行了国发[2012]37号和国发[2011]38号两份文件，对于净化邮币卡行业环境、防范金融风险，规范市场秩序都起到了积极作用，也期待其他地方政府尽快落实此项工作，监管到位，共助邮币卡行业健康发展。